Após prejuízo de R$ 12,933 bilhões com sua posição em swap cambial em outubro, o Banco Central registrou resultado positivo de R$ 18,130 bilhões em novembro, até o dia 12, com estes contratos pelo critério caixa.

Pelo conceito de competência, houve ganhos de R$ 14,030 bilhões. O resultado pelo critério de competência inclui ganhos e perdas ocorridos no mês, independentemente da data de liquidação financeira. A liquidação financeira desse resultado (caixa) ocorre no dia seguinte, em D+1.

O BC registrou ainda no período perdas de R$ 79,519 bilhões com a rentabilidade na administração das reservas internacionais. Entram no cálculo ganhos e prejuízos com a correção cambial, a marcação a mercado e os juros.

O resultado líquido das reservas, que é a rentabilidade menos o custo de captação, ficou negativo em R$ 77,685 bilhões em novembro, até o dia 12. Já o resultado das operações cambiais no período ficou negativo em R$ 63,655 bilhões.

No acumulado de 2021 até 12 de novembro, o Banco Central registra resultado negativo de R$ 3,176 bilhões com os contratos de swap pelo critério caixa. Pelo conceito de competência, houve perdas de R$ 8,113 bilhões.

O BC obteve ganhos de R$ 70,293 bilhões com a rentabilidade na administração das reservas internacionais no acumulado do ano. Já o resultado líquido das reservas ficou negativo em R$ 5,803 bilhões e o resultado das operações cambiais no período foi negativo em R$ 13,916 bilhões.

O BC sempre destaca que, tanto em relação às operações de swap cambial quanto à administração das reservas internacionais, não visa ao lucro, mas fornecer hedge ao mercado em tempos de volatilidade e manter um colchão de liquidez para momentos de crise.